El Banco Bilbao Vizcaya Argentaria (BBVA) ha realizado este martes una colocación de cédulas hipotecarias en euros por un valor total de 2.250 millones. La emisión se ha estructurado en dos tramos: el primero, de 1.250 millones de euros con un plazo de vencimiento de tres años, se ha emitido con un precio de 14 puntos básicos por encima del mid swap, ajustándose desde una guía inicial de 20 puntos básicos. El segundo tramo, a siete años, ha colocado 1.000 millones de euros a un precio de mid swap más 27 puntos básicos, reduciendo desde los 34 puntos básicos inicialmente planteados.
Desde BBVA han destacado que la demanda ha superado significativamente la oferta inicial, alcanzando los 5.300 millones de euros, casi el doble de lo finalmente adjudicado. Los bancos colocadores responsables de esta operación han sido el propio BBVA, junto con Commerzbank, ING, Mediobanca y Natixis.
Esta emisión representa la primera de cédulas hipotecarias del BBVA desde el año 2023 y se enmarca en una serie de emisiones del Grupo a lo largo del año. En enero, BBVA emitió 2.000 millones de euros en una operación SNP de doble tramo, siendo su mayor colocación en euros en los últimos 20 años. En febrero, colocó 2.500 millones de dólares en una emisión de deuda sénior no preferente, la mayor de su historia en esta divisa. En abril, emitió otros 2.250 millones de dólares en una operación de doble tramo.
La fuerte demanda de 5.300 millones de euros en la última emisión de cédulas hipotecarias de BBVA demuestra la confianza del mercado en el banco
